又一位核心高管离职 度小满的不满人生

(支付通Qpos整编)百度拆分金融业务，更名度小满，曾被寄予厚望。然而，半年时间以来，度小满依旧保持一贯不温不火的调性，雷声大雨点小。

甚至去年百度放出分拆金融业务消息时，陆奇对媒体直言不讳地表示，分拆是为获取更多业务发展所需的牌照。而至今在牌照领域，度小满依旧声量不大，连在拥有的屈指可数的大牌照中，与中信集团联合发起设立的百信银行话语权也十分有限，仅朱光和百度副总裁王路占董事会两个席位。

近日，有媒体曝出，分管消费金融业务线的度小满金融副总裁黄爽已经提交离职申请。消费金融作为曾经的拳头产品，也是度小满发展时间最长，最为成熟的业务之一。度小满才刚刚独立上路，核心业务线负责人便迫不及待离职，难免让外界猜疑颇多，为本已发展坎坷的度小满泼了一盆凉水。

自古逢秋悲寂寥，在去年的深秋，李彦宏却表现得宏图满志。去年十月底的一个夜晚，李彦宏在京郊的中国科学院大学礼堂里，与年轻人们展开了一场轻松的对话，聊就业、话人工智能。整个晚上李彦宏都显得十分愉悦。

“如果有计划吞并腾讯和阿里，选哪个？”这个问题来的猝不及防，空气都凝固了一秒，但李彦宏的回答干脆而自信——“两个都要”。几小时后，传来百度2017年第三季度财报，数据显示：百度在第三季度总营收235亿元，较去年同期增长29%；第三季度净利润79亿元，同比增长156%。这让李彦宏刚落地的话音，更具分量。

显然，这份亮眼的成绩单离不开陆奇，但是却落下了百度金融。半个多月后的百度世界大会上，无人车、智能音箱、智能驾驶甚至是内容平台爱奇艺，在人工智能的应用都一一把风头占尽，百度金融只能蜷在角落当观众。要知道在同样的场景穿越回上一年，靠着教育分期的耀眼业绩，百度金融作为大能臣，可是台上的主角儿。

今年4月28日，百度宣布旗下金融服务事业群组正式完成拆分融资协议签署，拆分后的新公司改名为“度小满”。李彦宏将百度金融的分拆称之为“继爱奇艺上市后，百度AI生态领域的又一里程碑事件。”

难能可贵的是，完成拆分和更名的两个月之后，在百度AI开发者大会上亮相时，CEO朱光重点展示了度小满如何将AI技术“开放”给金融机构。虽然，互联网金融纷纷转向做技术输出的当下，人工智能的输出再正常不过，但是看到AI在度小满这儿依旧如火如荼，这让怀念陆奇的人，多少有点儿慰藉。

1 百度金融交学费

2015年是百度如梦初醒，发奋追赶的一年，6月30日百度账上还有500亿，并放话要狂砸200亿誓死拿下O2O山头；年底，李彦宏给全公司发了一封邮件，因强大的阵容被百度员工称为“百度第一性感天团”的百度金融服务事业群就成立了。

彼时，P2P正在逐渐褪去往日荣光，消费金融正顺势而起，现金贷和场景+分期备受关注。百度金融虽然起步起得早，但直到划分至事业群后才提至战略高度相较于其他巨头发力较晚，但是依靠着有一个“多金老爸”，昂首挺胸踏进教育分期市场，入场的第一声啼叫就让教育分期市场抖了三抖。

百度一入场就将其拿手好菜——流量推广业务的代理制，端到金融上来。在全国大面积招代理商，然后代理去找教育机构谈合作。半年之后，百度第二季度的财报就显示，在教育信贷领域，百度金融服务事业群已经与超过600家教育机构达成合作，业务覆盖了全国95%以上省区。

“你们的利率能和百度一样么？”百度的出现让其他教育分期市场负责人开始频频听到培训机构这样的反问。此时的百度金融意气风发，急于证明自己，为了满足其称霸教育分期的野心，不惜采用“杀敌一千，自损八百”的绝杀。

一分钟填写资料申请，10秒钟就可以通过；行业通过率从之前的70%提高到最高的95%；行业年利率从20%左右降到18%，再到14%，甚至最低到了12%。百度2016年Q4财报显示，“百度有钱花”在教育信贷领域的市场份额已达到75%。

一年的时间就将之前的教育分期的行业龙头贷贷熊挤走，一心一意做房贷去了。据坊间传言，贷贷熊也并非等闲之辈，背后倚靠的是哈尔滨银行。曾经的老大面对百度的来袭都毫无招架之力，更别提跟在后面的小弟们了。由于教育分期部门的优秀表现，在2016年的年会上，被授予了一个公司级别大奖。

兴尽悲来，盛宴的背后，隐患早已埋下，过去的一年，为了极尽可能地占据市场忽视风控，2017百度金融深陷“跑路门”。教育机构骗取学员办理百度金融的教育分期后，旋即跑路，这让风光了一年的百度金融迅速跌落神坛。此时就让李彦宏当初的口号出于尴尬的境地，“要让每一个积极向上的年轻人，在发展自己的道路上，不会因付不起学费而放弃梦想。”

可能此时的百度才明白，做金融和做O2O是不一样的，并不是只要有钱就能“烧”出一条生路，烧的姿势不正确更大的概率是玩火自焚。显然之前大作补贴推广“百发”的失利，没能让百度金融长记性。

东晋十六国时期，前秦以八十万大军抱着必胜的信心，向东晋发起吞并之战，无论是在战甲兵卒还是粮草后勤无一不是优良，最终占绝对优势的前秦却于淝水落荒而逃。不同的是，淝水之战中，两军交战，东晋获胜，而这场教育分期之战却没有赢家。

2 跌撞走来

一方面，随着陆奇于2017年加入，AI成为了百度的重头戏，对于一家人工智能公司的百度来说，在其AI战略中，第一个要商业变现的场景就是百度金融。朱光也表示，“金融的本质是数据处理，所以金融和AI离得近。”

另外一方面，教育分期战场节节败退的情况下，百度顺应潮流，将目光投到了现金贷业务。推出了现金借贷产品“百度借现金”，移动端入口放在了百度钱包和手机百度当中。

不过与真正意义上的现金贷相比，百度的现金借贷产品可以达到最高30万的额度，且周期较长，百度最大的优势便是入口和流量，而流量变现效率最高的金融产品就是现金借贷产品。

穿着AI的外衣，做着现金贷的生意，百度金融干的不亦乐乎。殊不知，这次监管的步子迈得格外的大。2017就见证了现金贷从兴起到湮没的全过程，百度金融的现金贷业务随之冷却了下来。去年早些时候，正值初夏，百度金融正在现金贷中初尝甜头，“性感天团”蜜月期就结束了，人事上迎来巨大变动。

作为百度金融引入的首个知名高管，时任百度金融首席风控官王劲在加入百度16个月后选择离开。王劲离开的脚步还未走远，一个月以后，百度钱包支付及旗下金融理财业务的整体负责人章政华选择离职。而今这份离职名单即将加上黄爽。全面负责百度金融的研发管理工作的沈抖，也于2017年5月调离百度金融，继续全面负责百度APP和信息流业务体系。

（图为王劲）

祸不单行，伴随着高管离去的步伐，国际评级巨头穆迪5月17日发布一份下调百度评级的报告，将百度公司A3的发行人评级及高级无抵押债券评级列入下调复评名单。至此，我们看到的百度金融就是一家再普通不过的互联网金融公司。

3 TO B 市场的新机遇

如今，腾讯未将财付通拆分出来无法直观看到数据，但凭借微信支付，腾讯金融实力已经不容小觑；蚂蚁金服经过C轮融资，估值也已近万亿；京东金融经过B轮融资，估值已是千亿级别；然而度小满经过三个月前19亿美金的A轮融资后，估值才达到240亿人民币。

从估值上来看，同是富二代出身，但度小满显得略逊一筹。事实上，早在2013年10月，百度理财平台就已上线，同年百度就拿到了支付牌照，只是存在感一直偏弱。根据易观发布的